Naga Markets
Author: Torkild Retvedt
Creative Commons License

Zarówno początkujący spekulacji, jak i doświadczeni traderzy, zadają sobie pytanie dotyczące tego, jakie siły rządzą rynkiem i czy można z nimi konkurować. W świecie, w którym z dnia na dzień następuje coraz większy postęp technologiczny, a innowacje mają gigantyczne znaczenie, oznaki informatyzacji, cyfryzacji i automatyzacji są bardzo widoczne – zwłaszcza na rynku Forex.

Profesjonalne podejście do handlu na rynkach finansowych i kapitałowych wymaga więc zaznajomienia się z jednymi z najważniejszych fundamentów ich funkcjonowania, którymi są algorytmy i roboty na nich handlujące. Obecnie ponad 80% ruchów na amerykańskiej giełdzie i rynku Forex jest wykonywanych w ten sposób i cały czas zyskuje on na popularności oraz staje się coraz szerzej dostępny. Wciąż jednak ten temat budzi wiele kontrowersji.

Taka metoda tradingu określana jest mianem handlu wysokich częstotliwości, w skrócie HFT. Na czym ona polega, w jaki sposób działa i dlaczego już w stosunkowo niedalekiej przyszłości całkowicie zdominuje ona trading? Wszystkie wątpliwości dotyczące tych zagadnień zostaną rozwiane poniżej:

HFT – co to?

Handel wysokich częstotliwości – w skrócie HFT, czyli z angielskiego High Frequency Trading, to technika tradingu polegająca na zawieraniu wielu transakcji giełdowych w jak najkrótszym czasie, z wykorzystaniem samodzielnie dokonujących transakcji, specjalnie zaprogramowanych komputerów, które na podstawie algorytmów decyzyjnych automatycznie zawierają zlecenia.

Kamieniem milowym HFT był jednak wielki kryzys finansowy z 2008 roku, który przesądził o ewolucji na rynkach. Zmusił on banki inwestycyjne do wymiany ogromnych sal pełnych traderów, na serwerownie, a manualne analizy na handel wysokich częstotliwości.

Obecnie, procesy automatyzacji wciąż postępują, a trading z wykorzystaniem HFT jest już powszechnie dostępny, choćby za pośrednictwem znanych każdemu traderowi platform MetaTrader 4 oraz MetaTrader 5. Zgodnie z poradnikiem ExpressVPN korzystając z tego typu oprogramowania warto się dodatkowo zabezpieczyć, aby brokerzy i reklamodawcy przypadkiem nie zbierali dodatkowych informacji na nasz temat. Gdy zaopatrzymy się odpowiednie oprogramowanie szyfrujące typu VPN, wszelkie nasze działania w sieci – poza samym zawieraniem transakcji i składaniem zleceń oczekujących na danej platformie – nie będą dla nich widoczne.

Cechy charakterystyczne HFT

Dla traderów wykorzystujących HFT znaczenie może mieć każda milisekunda – opóźnienie w reakcji może oznaczać bowiem, że transakcję po danym kursie przeprowadzi ktoś inny, najprawdopodobniej inny algorytm HFT.

W handlu wysokich częstotliwości zysk z jednej transakcji może nie przekraczać nawet jednego pipsa lub – w przypadku tradingu na rynku akcji – ułamków grosza. Cechą charakterystyczną High Frequency Tradingu – jak sama nazwa wskazuje – jest zatem rekordowo krótki czas między kupnem i sprzedażą danego instrumentu. Decydującą rolę w HFT odgrywa po prostu różnica cen na poszczególnych rynkach. Cały system opiera się i funkcjonuje na zauważaniu minimalnych zmian kursów, które umożliwiają zysk i ich szybkim wykorzystaniu.

XTB

Trading HFT dotyczy zarówno zleceń kupna, jak i sprzedaży, co jest absolutnie kluczowe w przypadku dokonywania ogromnej liczby błyskawicznych transakcji jednocześnie. Jeden z najsłynniejszych inwestorów wykorzystujących tę metodę handlu, Marc Gorton, twierdzi, iż jego algorytm umożliwia zawieranie 6 000 transakcji w ciągu sekundy.

Zalety HFT

Jedną z największych zalet HFT jest to, że eliminują one błąd ludzki. Zarządzanie emocjami, takimi jak strach i chciwość, jest największym utrapieniem traderów. Podczas handlu wysokich częstotliwości problem ten nie istnieje.

Inną niezaprzeczalną przewagą HFT nad tradycyjnym handlem jest fakt, że algorytmy mogą działać – i zazwyczaj działają – 24 godziny na dobę, a w przypadku tradingu na rynku kryptowalut, nawet 7 dni w tygodniu. Jest to atrakcyjna opcja nie tylko dla indywidualnych traderów, ale także dla potężnych funduszy hedgingowych i banków inwestycyjnych.

HFT to przyszłość tradingu

Biorąc pod uwagę rozwój technologii, szybkość łączy internetowych, popularyzację rozwiązań 5G oraz postępującą automatyzację, HFT po prostu musi w niedalekiej przyszłości zdominować największe globalne rynki kapitałowe i finansowe. Świadczą o tym przytoczone we wstępie dotychczasowe statystyki wolumenu i udziału w obrocie, które generuje trading wysokich częstotliwości.

Co więcej, dla funduszy hedgingowych oraz banków inwestycyjnych postawienie na algorytmy HFT jest także rozwiązaniem wyjątkowo opłacalnym pod względem ekonomicznym. Renomowani amerykańscy traderzy, zatrudnieni dziś w takich miejscach, otrzymują wynagrodzenia w wysokościach liczących miliony dolarów rocznie. Roboty i automaty HFT pozwolą więc wyeliminować te koszty.



Śledź nas w Google News. Szukaj to co ważne i bądź na bieżąco z rynkiem! Obserwuj nas >>



ZOSTAW ODPOWIEDŹ

Please enter your comment!
Please enter your name here