tokeneo
byk i niedźwiedź na rynku

Strategia Fabera – przegląd portfela

W dzisiejszym artykule będzie krótko i na temat o strategii Fabera. Jest to długoterminowa strategia wykorzystująca najprostsze narzędzia analizy technicznej jakimi są średnie kroczące (a właściwie jedna średnia krocząca). Szczegółowo o strategii pisałem TUTAJ. Trochę historii Bazując na testach historycznych oraz inwestycjach w realnym portfelu odkryłem, że strategia ta mimo swojej prostoty potrafi generować bardzo silne sygnały kupna. Silne = generujące bardzo wysokie stopy zwrotu. Jak się bowiem okazuje strategia generując sygnał raz w miesiącu, potrafi tym samym otworzyć pozycję na...

Budowanie pierwszej strategii inwestycyjnej krok po kroku

W ostatnich artykułach sprawdzaliśmy zyskowność dwóch strategii (Force of Trend oraz ISR). W obu przypadkach wyniki były satysfakcjonujące. Niektórzy z Was pewnie zastanawiają się w jaki sposób osiągnąć taki wynik i czy można taką strategię zbudować od początku. Odpowiedź jest prosta – oczywiście, że tak. Obie powyższe strategie budowałem sam, metodą prób i błędów oraz w oparciu o wiedzę i doświadczenie. Dzisiaj spróbuję pokazać jak przebiega taki proces budowania strategii od samego początku. Program do analizy W pierwszej kolejności musimy wybrać...

Strategia Meba Fabera – sprawdź symulację osiąganych wyników

Może krótko słowem wstępu o samej strategii. Założenia mojej strategii (Force of Trend), której sygnały publikuję codziennie na blogu, obejmują całą stronę A4, oczywiście można je jeszcze bardziej rozbudować i przy okazji (być może) zoptymalizować. Dużo czy mało? Znam strategie, o których pisano całe rozdziały w książkach. Dzisiaj jednak skupimy się na czymś bardzo prostym. W końcu mówi się, że proste rzeczy są najskuteczniejsze. Sprawdźmy to zatem. Strategia Fabera została opisana w bardzo znanej książce o spekulacji „Droga Żółwia”. Poniżej opisuję założenia...

Strategia Force of Trend – poznaj szczegółowe założenia systemu

W ostatnim moim wpisie na temat strategii poruszyliśmy bardzo ogólnie to zagadnienie. Dodatkowo na samym końcu, podałem przykład jednej z najprostszych strategii inwestycyjnych opartych o analizę techniczną – Strategii Fabera. Dzisiaj jednak chciałbym pokazać konstrukcję strategii nieco bardziej wyszukanej. Może nie tyle wyszukanej, co zawierającej wszystkie elementy, które powinna posiadać typowa strategia inwestycyjna, a więc: sygnał wejścia, sygnał wyjścia, poziomy SL, TP i BE oraz zarządzanie kapitałem. Strategia ta jest zaczerpnięta z książki dr Alexandra Elder’a (światowej sławy inwestora i...

Jak z zyskiem przejść przez krach, czyli strategia F-Score

Wskaźniki finansowe, takie jak stosunek ceny akcji do zysku czy ceny akcji do wartości księgowej, są już dobrze znane stałym czytelnikom bloga. Tym razem postanowiliśmy wprowadzić do obiegu kolejne narzędzie analizy fundamentalnej, a mianowicie F-Score. Jest to wskaźnik opracowany przez Josepha Piotroskiego, profesora z Uniwersytetu Stanforda. Co stoi za ideą Piotroskiego? Główna idea przyświecająca Piotroskiemu przy tworzeniu wskaźnika była bardzo prosta. Chodziło o wyszukanie atrakcyjnie wycenionych spółek giełdowych, które jednocześnie znajdują się w dobrej sytuacji finansowej. O ile sam wskaźnik został opracowany...

Zasady handlu certyfikatami ING Turbo oraz na co trzeba zwrócić uwagę

Certyfikaty są instrumentami notowanymi na warszawskiej Giełdzie Papierów Wartościowych. Handel nimi możliwy jest za pośrednictwem dowolnego brokera dającego dostęp do rynku głównego GPW. Handel możliwy jest w godzinach sesji animatora rynku, w godzinach 9.05 – 16.50 czasu polskiego. Jeśli nie wiesz czym są certyfikaty pokrótce wyjaśni to poniższy materiał wideo. https://www.youtube.com/watch?v=oAO9su6w-Ks Zachęcamy też do odwiedzenia naszej Akademii i zapoznania się z dodatkowymi materiałami. Wyboru certyfikatu można dokonać biorąc pod uwagę akceptowany przez siebie poziom ryzyka inwestycyjnego. Na podstronie każdego certyfikatu można znaleźć: aktualne oferty...

Rynek kapitałowy i jego podstawowe funkcje

Rynek kapitałowy Rynek finansowy (financial markets) jest miejscem, na którym dokonuje się obrotu instrumentami finansowymi. W gospodarce rynkowej zajmuje trzecie miejsce obok rynku dóbr i usług oraz rynku pracy. Instrumenty finansowe na rynku Instrumenty transferu kapitału służące do udostępnienia kapitału osobom zgłaszającym na niego zapotrzebowanie przez podmioty dysponujące nadwyżką kapitału. Instrumenty transferu ryzyka pozwalające na przekazanie ryzyka drugiej stronie w zamian za odpowiednią prowizję. Dobrym przykładem jest opcja, dzięki której możemy zabezpieczyć się przed ryzykiem kursowym, stopy procentowej itd. Ceną za...
notowania

Początki gry na giełdzie, czyli jak zbudować zyskowny system transakcyjny – zgłębianie teorii

„Długo­let­nie błądze­nie w ciem­nościach w poszu­kiwa­niu praw­dy od­czu­wanej, lecz nieuchwyt­nej, głębo­kie prag­nienie oraz przep­la­tające się ze sobą ok­re­sy wiary i zwątpienia, które pop­rzedzają jas­ne i pełne zrozumienie, zna­ne są wyłącznie tym, którzy sa­mi ich doświadczyli.” Albert Einstein Naszym celem jest zbudowanie systemu inwestycyjnego, który daje minimum 100% zysku rocznie przy ryzyku 1-3% na transakcję. Systemu, który nie tylko Nas nie stresuje, ale dzięki któremu gra na giełdzie jest relaksującą przyjemnością. Zdecydowaliśmy również w jakim horyzoncie czasowym chcemy grać. Mamy przekonanie, że najlepszym wyborem dla Nas będzie przykładowo...
notowania

Początki gry na giełdzie, czyli jak zbudować zyskowny system transakcyjny – zarządzanie wielkością pozycji

„Pieniądzom trze­ba roz­ka­zywać, a nie służyć im.” Seneka Młodszy W tym artykule zostaną omówione kolejne elementy, które należy wziąć pod uwagę w czasie tworzenia systemu inwestycyjnego. Co prawda nie mają one aż tak wielkiego wpływu na ostateczny wynik jak parametry omówione w artykule poprzednim, jednak ich zaniedbanie może mieć poważne konsekwencje finansowe. Model zarządzania wielkością pozycji, który określa liczbę jednostek objętych pojedynczą transakcją.  „Tylko nieliczni zastanawiają się nad tym, mimo że w strategie zarządzania wielkością pozycji należy włożyć więcej pracy niż w jakikolwiek inny...

“Psychologia inwestowania” – zaniedbywana dziedzina wiedzy.

Zauważyłem, że w z biegiem czasu bardziej interesuje mnie psychologia inwestowania niż sama, sucha analiza techniczna danej spółki. Jest to spowodowane moją pamięcią z okresu moich początków. Każdy problem, na który napotykałem odcisnął się na dobre w mojej pamięci. To jest ważne, żeby pamiętać z jakimi problemami miało się do czynienia na samym początku. Każdy inwestor jest inny (mam tu na myśli profil psychologiczny) a to sprawia, że każdy ma inne problemy związane z inwestowaniem. Z doświadczenia i z...

Zalety inwestowania długoterminowego

O moim portfelu weekendowym powinienem pisać co tydzień, żebyś wiedział w jaki sposób go zmieniam ale niestety nie mam na tyle wolnego czasu. Na bieżąco moje poczynania mogą śledzić zalogowani użytkownicy portalu gragieldowa.pl. Mam tam założony wirtualny portfel, w którym zmiany mogę dokonywać tylko w weekend. Brak czasu również odbił się na wartości mojego portfela. Tydzień temu posiadałem następujące walory:Na samym dole widać jaką stopę procentową dał taki zestaw spółek. Udało mi się na spokojnie przy niedzielnej kawie zobaczyć poszczególne wykresy. Okazało...
notowania

Początki gry na giełdzie, czyli jak zbudować zyskowny system transakcyjny – horyzont czasowy (4/16)

„Nie przep­ra­cowałem ani jed­ne­go dnia w swoim życiu. Wszystko co ro­biłem, to była przyjemność.” Thomas Alva Edison Naszym celem jest zbudowanie systemu inwestycyjnego, który daje minimum 100% zysku rocznie przy ryzyku 1-3% na transakcję. Systemu, który nie tylko Nas nie stresuje, ale dzięki któremu gra na giełdzie jest relaksującą przyjemnością. Na pewno warto się jeszcze zastanowić ile możemy poświęcić czasu na jego osiągnięcie oraz jak ma wyglądać Nasza gra. Wyróżniamy dwa podstawowe horyzonty czasowe: inwestowanie krótkoterminowe oraz długoterminowe. Można jeszcze dodać wariant pośredni, czyli inwestowanie...
notowania

Początki gry na giełdzie, czyli jak zbudować zyskowny system transakcyjny – cele inwestycyjne (3/16)

„To, co dziś jest rzeczy­wis­tością, wczo­raj było niereal­nym marzeniem.”  Paulo Coelho Jak zarabiać na giełdzie? Pozornie może się wydawać, że wszyscy inwestorzy na giełdzie mają jeden, wspólny cel, zarobić jak najwięcej i jak najszybciej. Część osób może jeszcze zwracać uwagę na ograniczone ryzyko. W praktyce, żeby osiągnąć sukces, trzeba znacznie bardziej doprecyzować swoje cele inwestycyjne. Na pewno trzeba określić ile chcemy zarobić. Realnym, choć bardzo trudnym celem dla osoby początkującej jest 100% zysku po roku czasu. Zadanie jest ambitne, ale wykonalne. Warto jednocześnie zauważyć,...

“Co jeśli kupię na szczycie akcje, wtedy automatycznie jestem stratny?”

"Im dalej w las, tym więcej drzew..." Nauka inwestowania ma to do siebie, że po pewnym czasie zaczynamy sobie zdawać sprawę z tego, że więcej zaczynamy rozumieć, tym więcej pojawia się wątków, które nie dają nam spokoju. Poniżej treść kolejnego pytania z wiadomości od jednego z moich czytelników*: "Co jeśli kupie na szczycie akcje? Wtedy automatycznie jestem stratny rozumiem? Chyba, że trend znów zacznie rosnąć i będzie większy od poprzedniego szczytu, wtedy jest szansa, że zarobie ale jednocześnie wiąże się to...

Dlaczego kupować akcje w trendzie wzrostowym?

Dowodem tego, że brak w polskim internecie miejsc, gdzie prezentowana jest praktyczna wiedza na temat GPW i Analizy Technicznej są e-maile, które czasami dostaję z podstawowymi pytaniami. Przyznam, że niektóre pytania są bardzo ambitne, ale większość dotyczy podstawowych rzeczy. W ostatnim czasie dostałem maila z kilkoma pytaniami. Poniżej wkleję fragment e-mailu: "Dlaczego jak jest trend rosnący ( czyli cena rośnie i jednocześnie akcja jest droższa ) to wtedy należy iść za trendem i kupować? Chodzi mi o to czemu jak akcja...

CO WARTO WIEDZIEĆ DZIŚ

O TYM SIĘ MÓWI

NAJPOPULARNIEJSZE WCZORAJ