XTB
Wykres spadkowy

Rok 2020 – wygrani, przegrani i niespodzianki. Część I

To był długi i trudny rok z wieloma zawirowaniami i zmiennymi warunkami po drodze. Był to taki rok gdy słowo “papier wartościowy” znaczyło całkiem co innego niż się można było spodziewać. Ale oto dobiliśmy do końca, pojawił się w kalendarzu ostatni dzień historycznego 2020. Tak, historycznego – nie waham się tak nazwać mijającego roku. Dolar australijski bezsprzecznym zwycięzcą w gronie głównych walut Kurs euro i kurs franka zyskują 9% do dolara amerykańskiego na przestrzeni całego 2020 Srebro liderem na rynku surowców, które dynamicznie zyskiwały Covid-19 brutalnie zweryfikował prognozy na 2020 Wszystkie prognozy robione na 2020, analizy i oczekiwania zostały brutalnie zweryfikowane już w pierwszym kwartale tego roku, który przejdzie do historii jako ten w którym ludzkość musiała nauczyć się żyć z...
Spadek wartości akcji

Rok 2020 – wygrani, przegrani i niespodzianki. Część II

To był długi i trudny rok z wieloma zawirowaniami i zmiennymi warunkami po drodze. Był to taki rok gdy słowo “papier wartościowy” znaczyło całkiem co innego niż się można było spodziewać. Ale oto dobiliśmy do końca, pojawił się w kalendarzu ostatni dzień historycznego 2020. Tak, historycznego – nie waham się tak nazwać mijającego roku. W pierwszej części posumowania 2020 roku wskazałem na liderów wśród walut i surowców, które moim zdaniem zyskały najwięcej do dolara i pozostałych majorsów. W drugiej części przyjrzymy się przegranym i czerwonym latarniom rynku walut. Amerykański dolar na równi pochyłej, kurs funta niesiony post-brexitową umową handlową Kurs korony szwedzkiej wygranym 2020 roku w gronie walut G10 Kurs dolara amerykańskiego (USD) liderem przegranych Bez wahania możemy wskazać na USD...

Warren Buffett ma 6 porad dla rodziców przyszłych inwestorów i traderów

Moglibyśmy przypuszczać, że przy doglądaniu wszystkich wielkich transakcji i ciężkiej pracy, dyrektor generalny Berkshire Hathaway, Warrenn Buffett, nie będzie miał czasu, aby nauczać przyszłe pokolenia inwestowania. Nic bardziej mylnego – w 2011 wyrocznia z Omaha pomogła stworzyć animowany serial dla dzieci o nazwie „Secret Millionares Club”, w którym miliarder był mentorem grupy przedsiębiorczych dzieci. Warren Buffett zdążył również stworzyć kilka uniwersalnych porad dla ich rodziców, aby ci mogli lepiej przekazać wiedzę swoim pociechom z zakresu przedsiębiorczego myślenia. Inwestor mówi, że nigdy nie jest za wcześnie na naukę, warto dawać dobry przykład swoim pociechom już od samego początku Każdy dolar ma znaczenie, tak samo jak odróżnienie potrzeb od zachcianek Uczmy się razem z naszymi dziećmi oraz rozwijajmy ich ducha przedsiębiorczości Warren...

Trading w zespole czy indywidualnie?

Na pytanie zawarte w tytule próbuje odpowiedzieć jeden z krakowskich inwestorów przeprowadzając ciekawy eksperyment. Zebrał grupę kilku traderów mających spore doświadczenie i dodatnie wyniki w tym roku i zaproponował trading na wspólnym koncie. Projekt ruszył z początkiem września 2020 z zamiarem kontynuacji przez okres 1 roku. W tym celu zostało otwarte konto (Demo) na serwerze jednego z zagranicznych brokerów, na którym uczestnicy projektu o nazwie "Human Protein" składają swoje zlecenia, najczęściej są to kopie zleceń z ich realnych kont prywatnych. Platformą służącą do komunikacji i wymiany opinii jest prywatna grupa na Telegramie. Rysunek przedstawia schemat działania systemu kont połączonych w grupę. Na serwer konta wpływają zlecenia od 6-ciu uczestników projektu. Uczestnicy stosują różne strategie i metody tradingowe, mamy tu uczestników korzystających...

Kurs dolara najwyżej do juana od 12 lat, krajowe kryptowaluty coraz bliżej – wykresy maja

Technologie z USA warte tyle co wszystkie akcje z krajów rozwiniętych Począwszy od dołka z 2009 roku, giełda amerykańska radziła sobie znacznie lepiej niż inne rynki. Można powiedzieć, że okres absolutnej dominacji USA trwał do 2018 roku. Od tego momentu sytuacja nieco się zmieniła. Amerykańska giełda wciąż znajduje się bardzo wysoko na tle innych krajów, ale nie jest to już zasługa całej gospodarki. Obecnie to wyłącznie efekt popularności kilku spółek technologicznych. Poniżej prezentujemy dwa wykresy, które pokazują to w dobitny sposób. Na pierwszym z nich widzicie porównanie kapitalizacji indeksu Nasdaq Composite (skupiony wyłącznie na spółkach technologicznych) oraz globalnego indeksu akcji z krajów rozwiniętych (z wyłączeniem USA). Jak widać, amerykańskie spółki technologiczne są dziś warte tyle co łączna kapitalizacja wszystkich spółek z rynków...

Banki centralne psują waluty: zawiesi to popyt i podaż na rynku metali

Panika, która pojawiła się na rynkach w marcu, wywołała szybką reakcję banków centralnych. Zaczęły one drukować walutę na niespotykaną skalę. W efekcie kwiecień przyniósł spore odbicia na większości giełd. Dodruk (psucie walut) i jego wpływ na rynki Należy jednak pamiętać, że dodruk przyniósł również pewne „efekty uboczne”. Po pierwsze, gdyby nie luźna polityka banków centralnych oraz interwencje rządów wiele spółek naftowych musiałoby ogłosić upadłość. Tak się nie stało. Produkcja ropy w skali globalnej została utrzymana, a jej efektem były ujemne ceny ropy WTI. Po drugie, psucie walut pobudziło zainteresowanie metalami szlachetnymi. Był to jeden z czynników, które sprawiły, że na rynku złota i srebra doszło do rozjazdu cen. Od tego momentu metale szlachetne w postaci fizycznej są wyraźnie droższe od tzw. złota...

Polacy gorzej niż Kenijczycy? Jesteśmy najmocniej okradani z oszczędności na świecie

W ostatnich miesiącach coraz silniej daje o sobie znać inflacja. Nie ma tygodnia, aby w sieci nie pojawiały się artykuły obrazujące jak bardzo rosną ceny. Niestety to dopiero początek. To co się dzieje w Polsce jest odzwierciedleniem tego co dzieje się na świecie. W planach instytucji, które kontrolują system monetarny jest dewaluacja zadłużenia, które narosło na przestrzeni ostatnich 4 dekad, a które w zależności od metodologii liczenia oscyluje na poziomie 300 - 350% PKB (dług rządowy, korporacyjny, osobisty). W ciągu ostatniego roku inflacja CPI wzrosła z niecałych 2% do prawie 5%. Realny wzrost cen zapewne oscyluje w okolicy 7-8% Dwumiesięczna kwarantanna negatywnie przekłada się na wskaźniki dynamiki cenowej 95% społeczeństwa nie potrafi połączyć wzrostu cen z polityką rządu czy...
Świnka skarbonka z napisem dywidenda

Dywidenda: Czy inwestorzy powinni inwestować w spółki dywidendowe w czasie kyzysu?

W ostatnim czasie inwestowanie dla dywidendy powoli powraca do łask. Można wręcz powiedzieć, że wracamy do korzeni. Dawniej kupowano akcje na lata. Głównym źródłem dochodu była 4-5% dywidenda. Jeżeli przy okazji wzrosła cena akcji to dobrze, lecz głównym motywem stojącym za zakupem akcji był systematycznie wypłacany wysoki strumień dywidendy. Dywidenda jest strumieniem gotówki, którą spółka wypłaca osobom posiadającym akcje. Taki okres jak teraz, po większej przecenie jest pewną okazją do zakupów Dywidenda: Czy inwestowanie pod dywidendę obecnie się opłaca? Sytuacja zmieniła się w latach 80-tych, kiedy to jak grzyby po deszczu powstawały aktywnie zarządzane fundusze inwestycyjne, których „specjaliści” przekonywali, że są w stanie pobić rynek kupując tanio i sprzedając drogo. Dywidenda przestała mieć znaczenie. Zaczął liczyć się trading. Strategia ta oczywiście...
jenga ryzyko

Klienci banków muszą zdawać sobie sprawę z podejmowanego ryzyka

Ostatni poważny światowy kryzys gospodarczy miał miejsce w 2008 roku. Szczególnie dotknięta została wtedy branża nieruchomości oraz budownictwo. Błędne przekonanie, że nieruchomości będą zawsze drożeć doprowadziło wielu inwestorów do bankructwa. Upadł też uważany za finansowe perpetuum mobile model, polegający na finansowaniu kredytami nieruchomości pod wynajem. Czy czeka nas powtórka kryzysu z 2008 roku? Budownictwo oraz sektor nieruchomości to bardzo istotne branże. Ich pracownicy, dostawcy, klienci czy inwestorzy to duża część gospodarki. Jednak prawdziwy kryzys zaczął się dopiero wtedy, gdy przeniósł się na blisko związaną z rynkiem nieruchomości branżę finansową. Niespłacane kredyty hipoteczne spowodowały niewypłacalność kilku kluczowych instytucji finansowych w Stanach Zjednoczonych. Wtedy poszkodowani stali się ich wszyscy klienci, czyli prawie cała gospodarka. Konsumenci mogli stracić swoje oszczędności a podmioty gospodarcze dostęp...

Czym jest short squeeze i jak go uniknąć?

W 2017 roku byliśmy świadkami niemal nieprzerwanych wzrostów na rynkach akcji. Amerykańska giełda spokojnym tempem szła w górę, jeszcze lepiej spisywały się rynki wschodzące. Zmienność praktycznie nie istniała. Bieżący rok przyniósł drastyczne zmiany. Już w styczniu i lutym akcje zaliczyły wyraźne spadki. Od tego czasu mamy do czynienia z huśtawką nastrojów. Co jest przyczyną takiego stanu rzeczy? 1. Podwyżki stóp procentowych w USA prowadzące do umocnienia dolara. Dla amerykańskich spółek oznacza to wzrost kosztów zadłużenia. Podobnie jest z korporacjami z pozostałych krajów, których zadłużenie jest przynajmniej częściowo denominowane w dolarze (firmy te muszą nabywać coraz droższego dolara aby spłacić długi). 2. Wyprzedaż aktywów przez FED (tzw. Quantitative Tightening – QT). W ten sposób bank centralny ogranicza płynność na rynkach. Jest to przeciwieństwo...

Strategie funduszy hedgingowych alternatywą dla klasycznego tradingu

Każdy inwestor, który zaczyna swoja przygodę z rynkiem ma w zasadzie przed sobą dwie odmienne perspektywy. Jedną z nich jest spędzenie kilku, bądź kilkunastu lat na testowaniu rynku oraz szukaniu najlepszej strategii inwestycyjnej. Druga perspektywą jest skorzystanie z metodologii, która jest sprawdzona i działa od dziesięcioleci. Rzecz jasna sama metoda zawierania transakcji jeszcze nie wystarczy. Jednak posiadanie techniki, która sprawdza się w każdych warunkach rynkowych, a w dodatku generuje sukcesywnie zyski jest przedmiotem westchnień wielu osób. W tym aspekcie wzorem do naśladowania mogą być fundusze hedgingowe. Wyniki funduszy hedgingowych pobijają rekordy wydajności. Ekstremalne wyniki mogą być spowodowane nadzwyczajnymi okolicznościami Przeciętna stopa zwrotu funduszu hedgingowego nierzadko jest dowodem skuteczności strategii trend-followingowych Inwestorzy detaliczni mogą powtórzyć sukces instytucji finansowych. Dostęp do...

Nielimitowany dodruk pieniądza. Bezprecedensowa skala działań banków centralnych

Po fali spadków na giełdach przyszła pora na falę dodruku. Oczywiście nie jest to nowość - juz od 12 lat banki centralne na zmianę kreują walutę z powietrza by podtrzymywać obecny system. Niemniej jednak to z czym mamy do czynienia obecnie to zupełnie inna skala. W trakcie ostatnich 2 tygodni banki centralne i rządy z całego świata uruchomiły długą listę programów i mechanizmów, które mają rzekomo pomóc globalnej gospodarce. Nie każdy z nich oznacza wzrost inflacji. Jak się w tym nie pogubić? Ten artykuł ma na celu pomóc Wam odnaleźć się w gąszczu informacji. Dzięki temu łatwiej będzie Wam zrozumieć, że niektóre z wprowadzonych programów służą interesom konkretnych grup. W pierwszej części artykułu opiszemy zastosowane mechanizmy, które mają na celu...
Warren Buffett

Buffett: To nie będzie taki kryzys jak w 1987 i 2008

Na przestrzeni ostatnich tygodni cały świat żył tematem rozprzestrzeniającej się pandemii koronawirusa SARS-CoV-2. Wiele wskazuje na to, że jeszcze przez długie miesiące w serwisach informacyjnych będzie to tematem numer jeden. Ekonomiści zwracają bowiem uwagę, że obecny kryzys może być najgorszym w powojennej historii. Skutki pandemii mogą być odczuwalne nawet przez 40 lat Kryzys z 1987 r. był o wiele gorszy niż obecny? Ekonomiści wskazują, że obecny kryzys przyczyni się do skokowego wzrostu bezrobocia, które w niektórych gospodarkach może sięgnąć nawet 30%. Wiele mówi się także o nadchodzącej recesji. Janusz Jankowiak, główny ekonomista Polskiej Rady Biznesu wskazuje, że istnieją już pierwsze prace ekonomistów, którzy analizując ekonomiczne skutki 15 pandemii, jakie wystąpiły na świecie, począwszy od XIV w. Z badań tych wynika, że...

Jak rasizm może zniszczyć gospodarkę?

W 1930 roku na terenie ZSRR rozpoczęto przymusową kolektywizację rolnictwa. To właśnie wówczas powstało pojęcie „kułak”, odnoszące się do chłopów stawiających opór wobec planów władzy radzieckiej. Wielu z nich straciło w tamtym okresie cały swój majątek i trafiło do obozów pracy. Komuniści całkowicie zignorowali prawo własności. Ostatecznym efektem ich działań był tzw. Wielki głód, w trakcie którego zginęło od 6 do 10 milionów osób. Co najmniej 3,3 mln ludzi zmarło na terenie ówczesnej Ukraińskiej Socjalistycznej Republiki Radzieckiej. Czy w obecnych czasach podobna historia także może się wydarzyć? Oczywiście, pomysły komunistów zawsze przynoszą podobne skutki. W ostatnich miesiącach bardzo często w tym kontekście mówi się o Wenezueli. Znacznie mniej osób zdaje sobie sprawę, że wizja głodu staje się realna w Republice Południowej...

Rozprawa pomiędzy Kupcem, Filozofem i Akcjonariuszem – czyli 4 zasady handlu na giełdzie w XVII wieku

Książka Josepha de la Vegi pokazuje, że "nowoczesne" rozwiązania finansowe, takie jak instrumenty pochodne, krótka sprzedaż, handel na własny rachunek i ich tajemnicza terminologia były już znane w XVII-wiecznym Amsterdamie. Joseph de la Vega (1650-1692) był portugalskim Żydem, którego rodzina wyemigrowała do Amsterdamu z powodu inkwizycji i prześladowań trwających wówczas w Hiszpanii i Portugalii. Pracował jako bankier, biznesmen i pisarz. W 1688 r. opublikował w języku hiszpańskim „Confusion de Confusiones”. Książka" to czteroczęściowy dialog między filozofem, kupcem i akcjonariuszem - forma literacka dość modna w tamtym okresie. W Polsce mieliśmy okazje poznać ten typ literatury dzięki dziełu Mikołaja Reja –„Krótka rozprawa między trzema osobami, Panem, Wójtem, a Plebanem” – za mojej młodości należała do spisu lektur obowiązkowych z jęz.polskiego… Książka de...

CO WARTO WIEDZIEĆ DZIŚ

O TYM SIĘ MÓWI

PRZECZYTAJ RÓWNIEŻ

ico Capital.com
Capital.com CFD Trading App
Free
Pobierz aplikację Pobierz aplikację